调降存量房贷利率呼声高涨 专家建言可档次采取优惠措施

始于去年下半年的延后还贷水波，近期短时间内再继续次升高。不少银行业网点预订延后还借款人都得等上至少一个月，引致这场热水波的状况是多方面的，包括生产量借款人与追加借款人间利差更大、邻近地区投资收益下降等。

在这场延后还贷水波随之而来的同时，关于调降生产量借款人利息的呼声也日渐低落。

招联金融首席研究中心、上海交通大学金融美国哈佛大学兼职研究中心董希淼在接受《证券日报》记者采访时对此，有利于下降生产量借款人利息，借以减到轻邻近地区住房消费品负担，减到少邻近地区延后还款蓄意，促进金融产品有益较快工业发展，提振邻近地区拓展消费品的意愿和能力也。

“当前，生产量住借款人款面对银行业保有总收入与购房者想要减到少支出间的矛盾，银行业依赖于必要动力装置下降生产量借款人利息，但在购房者大量延后还贷的才会，不同地区根据当地实质情况灵活调整生产量借款人利息，逐步延展生产量借款人与追加借款人间的利差，或有利于消除延后还贷自然现象。”食指美国哈佛大学净资产事业部产品研究总监陈静文对《证券日报》记者对此。

不过，调低生产量贷款利息并非易事。中国银行业美国哈佛大学研究中心茸银丹对《证券日报》记者对此，过去不同时间的购房人的生产量借款人利息相似之处更大，若一刀切地等额调低借款人利息，容易带给各种套利三维空间；若制定相似之处化调低政策，又容易带给重新不公平，易在拒绝执行层面引致重新问题。

在董希淼看来，金融管理管理机构可以加强对商业银行业的教导，通过产品利息计价理应的系统引领银行业下降生产量借款人利息。比如，对利息过高的生产量借款人利息提供额外打竖或减到少加点等优惠政策政策，逐步延展生产量借款人与追加借款人间的利差。

在具体的可用上，董希淼建议，对2023年1月1日生产量借款人利息即使如此略高于5%的，可分为依序，分别作出优惠政策措施：利息略高于6%，打8.5竖或减到100个两处；利息略高于5.5%的，打9竖或减到60个两处；利息略高于5%的，打9.5竖或减到30个两处。为方便拒绝执行，对生产量借款人不区分首套、二套，只按利息多寡来进行调整。对有仍须记录的借款人，一般来说不渴求优惠政策措施。允许各银行业在上述基础上，有利于减到小优惠政策曲率半径。

需要特别注意的是，生产量借款人利息调低也将不可避免地加速银行业的利息三维空间。

董希淼对此，考虑到银行业近些年加大向实体经济惠及、利息上升压力更大，上述措施拒绝执行期限可于本3年，3年之后视情况再继续定。同时，金融管理管理机构可通过产品利息计价理应的系统引领银行业下降存款利息，下降负债成本，延缓息差延展、盈利下跌等压力。

中国地区金诚首席宏观分析师王青对记者对此，从缓解“延后还贷水波”角度考虑，当前有必要有利于调低生产量借款人利息。在金融支持金融“16条”落地、房企融资环境明显改善后，接下来为推动金融产品尽快实现软着陆，通过引领5年期以上LPR有利于调低，下降邻近地区借款人利息是关键所在。